Continuous clearing by RBI Latest RBI Update 2026

इंडिया में रिसेंटली स्टार्ट किया गया है continuous clearing को and settlement on realization को under the CTS यहने की check truncation system के अंदर Reserve Bank of India ने हाला की हाल की घड़ी में 2025 में शुरू किया है जहाँ पर check clearing में जहाँ पर एक से दो दिन लग जाते थे अब सिरफ और सिरफ दो से तीन घंटे के अंदर अपका check clear हो जाएगा so इससे आपका check clearing time है वो one to two business day से यहोंसे जादा जो time लगता था उससे सरफ पुछे घंटे में ही आपका check clear हो जाएगा and जो clearing है वो uniform हो जाएगी पूरी की पूरी country में अभी फिलहाल के लिए clearing grids है multiple grids है उनके जो clearing होती है settlement risk जो है वो reduce हो जाएगा operation risk काफी कम हो जाएगा अब flow time कम हो जाएगा funds जो है वो liquidity को जादा better करेंगे अब और customer convenience और जादा better होने वाली है funds के availability जल्दी हो जाएगी so RBA ने plan किया है two phase implementation continuous clearing को लेकर के settlement on realization को लेकर के for the checks under the CTS जो पहला phase है वो start होने वाला है from the October 4, 2025 और 2nd January 2026 तक रहेगा अब जो check present की जाएगे 10 बजे से लेकर के 4 बजे की बीच में उनको continuously process किया जाएगा presentation window के दुरान जो drawy bank होगा यानि कि जिस bank का check दिया गया है वो confirm करेगा या तो check को honor कर देगा या check को reject कर देगा by the end of the day यानि कि 7 बजे तक शाम तक same day के उपर वो बता देगा check की clear हुआ है या check को honor किया गया है अगर उनके दुरा कोई response नहीं आता है तो check को auto approve कर दिया जाएगा उसको honored माल लिया जाएगा for the settlement purposes और एक बार जब settlement हो गई है paying bank या जो presenting bank है वो credit कर देगा customer के account को within 1 hour subject to the usual checking जो भी realization होती है उससे इसको check करेगा जो second phase start होने वाला है वो 3 January 2026 से start होगा यानि कि एक shorter confirmation window रहेगी जहाँ पर t plus 3 hours basis का जो rule है वो follow किया जाएगा t जो रहेगा that is the time जब check को present किया गया है clearing house में मालीजी एक check जो है उसे present किया गया है 10 बजे सुबह और 11 बजे ठीक है तो drawy bank confirm करेगा उस check को 2 बजे तक 10 बजे वाले check को और 11 बजे वाले check को confirm कर देगा by the 11 am और confirmation के बाद जो funds हैं वो within 1 hour credit कर दिये जाएगी collecting bank के दौरा so इससे जो clearance का time है वो काफी ज़ादा dramatically shrink होने वाला है कम होने वाला है अब आपको next day या 2 दिन के लिए बेट करने की ज़रूरत नहीं है checks को कुछी घंटे में clear कर दिया जाएगा उनको validate कर दिया जाएगा और उनको honor कर दिया जाएगा तो इसी के बारे में पूरा का पूरा वीडियो है make sure कि वीडियो को end ज़रूर go through करें क्योंकि latest जो exams आने वाले हैं उनमें definitely आपको इनसे related questions देखने को मिल सकते हैं so मेरा नाम है आशीर जैन मैं आपके लिए JIVC या भी bank promotions के ऐसी वीडियो लेकर के आता रहता हूँ so make sure कीजिए कि आप channel को subscribe ज़रूर करें और bell notification आइकन को ज़रूर क्लिक करें और अगर आपको यह information important लगता है useful लगता है तो वीडियो को like and share ज़रूर कीजिएगा so we say to be CCORS यानि की continuous clearing and realization settlement का system जो है वो लेकर के आया गया है Reserve Bank of India का transformative initiative है revolution को लेकर के जहाँ पर check clearing time को real time basis के उपर clear के जाएगा continuous processing की जाएगी यानि की एक जहाँ पर आपको time लगता था एक से दो दिन का अब आपको time लगने वाला है सिरफ और सिरफ three hours का so evolution को समझते हैं पहले manual clearing होती थी physical check जो है वो physical move करते थे clearing house में जाते थे एक से दो दिन का settlement लगता था फिर आया digital image transmission जहाँ पर check truncation हो गया यानि की physical check move नहीं करता था सिरफ check का image जो है वो move करता था वहाँ पर भी t plus one day या t plus two days के base पर settlement होता था और अब है real time continuous clearing जहाँ पर t plus three hours basis के उपर settlement कर दी जाएगी so manual clearing process में अगर हम 2000 सन से पहले की बात करें जो check clearing है सारा का सारा का manual होता था banks जैसे की state bank of india पंजाब national bank physically exchange करते थे check को अपने designated clearing houses में physical checks को transport किया रहता था banks के बीच में manual verification होता था reconciliation होता था settlement के लिए आपको कम से कम एक से दो दिन लग जाते थे और वहाँ पर operational cost और risk भी काफी जादा होता था फिर उसके बाद बाद आती है check collection policy होती थी standardized timeline थी उसके लिए कि अगर तो state capital है तो 7 दिन का maximum time लगेगा collection के लिए priority locations पर robust infrastructure होता था major cities में ये timeline 10 दिन की थी और बाकी centers में ये time minimum या maximum कहली जी है वो 14 days का time था जिसके बीच में check को collect किया जाये था and जिसमें आपके smaller towns and rural ब्राची शामिल थे जहाँ पर 14 days तक का time लग जाता था तो RBA ने introduce की थी check collection policy CCP जिसको हम कह देते हैं ताकि customers को protect किया जा सके unreasonable delay से तो वहाँ पर कहा गया था कि maximum 7 days लगेंगे state capital में major cities में लगेंगे maximum 10 दिन और बाकी areas में maximum 14 days के अंदर check को collect करना होगा फिर बात आई interest compensation framework के बारे में बात यानि कि अगर delay 14 days से जादा हुआ तो वहाँ पर customer को saving account rate के उपर interest जो है वो pay किया जाएगा और अगर जो delay है वो 90 days से जादा हो गया तो उसके case में term deposit rate या TD rate प्लस 2% के हिसाब से customer को interest pay किया जाएगा so higher compensation दी गयी थी जहाँ पर काफी extended delay था so इस framework ने जो check collection policy थी उसने काफी incentives create किये थे banks को ले करके ताकि वो prioritize करें timely settlements को and फिर बात आती है CTS के बारे में जब digital transformation शुरू हुई थी CTS आया था check truncation system आया था 2010 में so CTS ने digital check processing को entry दी थी इंडिया में अब physically check transport नहीं होंगे अब check जो है image जाएगी जिसमे different images जाती थी तीन images जाती थी check की and इसमे physical check movement खतम हो गए थी जो check format उससे standardized किया था with the format CTS 2010 specification color coded security features थे MICR encoding थी और centralized clearing infrastructure था जिससे operational risk काफी हद तक कम हो गए थे लेकिन फिर भी जो operational risk था वो present था अब CTS settlement की भी कुछ एक time frame से लेकिन अगर तो check आपके पास present हो गया morning में 11 बज़े से पहले फिर तो उसे T plus 1 days के basis पर clear कर दिया जाएगा लेकिन अगर वो 11 बज़े के बाद आता है तो check अगर afternoon में present किया जाता है तो उसे T plus 2 days basis पर clear किया जाएगा अब ये manual clearing से तो fast था लेकिन जो real time expectation से still वो meet up नहीं हो पा रहे थी अब हमें speed क्यों चाहिए थी अब definitely customer की expectations हैं आप UPI के थूँ NEFT के थूँ RTGS के थूँ आप instant settlements कर सकते हो अब customers जो है वो question कर रहे थे कि check को इतना ज़ादा time क्यों लगता है अब तो digital payments है तो immediate settlement होनी चाहिए और business की भी requirement थी आपके पास cash flow काफी tight है तो उसके लिए delayed check clearance से आपकी working capital management के उपर impact पड़ता था business के operations के उपर impact पड़ता था और कई banks even faster clearing provide भी कर रहे थे so that they can gain the market share अब technology उनको enable करती है कि वो differentiation कर सकते थे तो competitive landscape जो वहाँ वो बदल रहा था इसे as a feature प्रोवाइट किया जा रहा था 2024 अगस्ट में RBI के monetary policy committee formally propose करती है CCORS को एक solution की तरह जहाँ पर check को सिर्फ 3 घंटे में clear कर दिया जाएगा अब CCORS का full form क्या है continuous clearing and on realization settlement right and CCORS represent करता है कि next generation check processing infrastructure है इंडिया में और इसमें check को 3 घंटे के अंदर अंदर clear कर दिया जाएगा तो CTS branches में जहाँ पर check को clear करने में 1-2 दिन लग जाते थे अब वो grid system follow नहीं किया जाएगा और immediate fund transfer हो जाएगा verification के उपर और इसे integrate किया जाएगा CBS अनेकी core banking system के साथ और real time status updates देजे जाएगे customers को अब objective क्या है CCORS का सबसे पहले चीज़ है real time settlement होगी अब waiting period नहीं रहेगा T plus 1, T plus 2 days नहीं रहेगे check realization जो रहेगी सभी participating banks के उपर T plus 3 hours basis पर हो जाएगी और minimum delays रहेगे यानि कि settlement के जो time frame से अब वो दिनों से गंटों में change हो जाएगे operational efficiency बढ़ जाएगी and liquidity management भी और जाधा आसान हो जाएगा businesses के पास working capital management manage करना easy हो जाएगा और पूरा का पूरा ecosystem भी से strengthen होता है यानि कि ये जो CCORS है it seamlessly integrate with the different payment systems like UPI, NEFT, RTGS जहाँ पर सिरफ कुछी terms में कुछी पलों में पैसा transfer हो जाता है तो उससे भी ये मेल खाता है. Now RBI का vision 2025 है complete digital banking को ले करके तो payment landscape को change करना था so Reserve Bank of India एक vision रखता है कि उसने digital banking ecosystem को ले करके आना है हर एक transaction में कोई भी instrument हो, कैसे भी settlement हो लेकिन हमने उसे real time में settlement करना है तो CC over S जो है वो perfectly align करता है existing instant payment systems के साथ चाहे वो UPI है NEFT है, RTGS है अब same day settlement का process universal standard बन जाएगा सभी systems के साथ integration करते हुए so key features क्या है पूरे दिन में 6 daily cycles होने वाले हैं 10 बजे से लेकर के 4 बजे तक 10 से 11 11 से 12, 12 से 1, 1 से 2 2 से 3, 3 से 4 total 6 daily cycles रहेंगे continuous processing रहेगी यहने कि कोई भी waiting नहीं होगी batch completion के उपर checks को process किया जाएगा जैसे ही वो receive होगे उनको process किया जाएगा and यह CBS के साथ integrated होगा automatic connection होगा CBS के साथ instant updates जाएगे customers को and real time confirmation होगी immediate settlement notifications है वो customers को branches के द्वारा भेजी जाएगी फिर अब बात करते है 6 settlement cycle के बारे में जो daily timeline है so cycle 1 will go from 10 am to 11 am, cycle 2 will go from 11 to 12 third cycle will be going from 12 to 1 pm, fourth cycle 1 to 2 pm, fifth cycle 2 to 3 pm and sixth cycle will be from 3 pm to 4 pm अब हर एक cycle जो है वो independently operate करेगा, ensure करेगा कि clearing जो है वो throughout banking day होती रहेगी and यह structure जो है काफी possibilities and opportunities provide करता है same day settlement को ले करके, अब T plus 3 hours का response rule रहेगा, यानि कि हर एक bank को, हर एक check को ले करके, within 3 hours आपको response देना होगा, so response या तो positive confirmation होगी, या it will be a negative confirmation positive confirmation का मतलब है कि funds available है, check को clear कर दिया गया है negative confirmation के insufficient funds हैं, यह rejection का और कोई कारण है, यानि कि अगर कोई check को present किया गया है 10-11 के बीच में, तो उसका response जो है, वो 2 बजे तक latest आ जाएगा, इसी तरह से जो check जो है 3-4 बजे के बीच में आया है maximum उसका response जो है वो शाम के 7 बजे तक मिल जाएगा so T plus 3 hours का rule जो है, अब वो follow किया जाएगा, then it is a cut off time and the next day processing so final cycle जो है, वो 3 बजे से लेकर के 4 बजे तक चलेगा, जिसका response जो है, वो 7 PM तक response कर लिया जाएगा and cut off जो है, वो 3.30 बजे का है, यानि कि अगर कोई भी check, 3.30 बजे के बाद provide किया जाता है तो उसे automatically roll over कर दिया जाएगा, next working day के पहले cycle में यानि कि सुबह के 10 से 11 बजे के cycle में उसे डाल दिया जाएगा so operational balance बना रहेगा ये structure एक stability maintain करता है और साथ के साथ जो daily clearing opportunities है, उनको भी maximize करता है staff जो है, वो completely reconciliation कर सकता है before the end of the business hours, so CC ORS के benefits क्या रहने वाले हैं faster clearing होने वाली है operational risk and the fund risk जो है वो reduce होने वाला है अब इस process में automation होगी minimal manual intervention होगी, CBS integration है automated workflow बन जाएगे and liquidity भी ज़्यादा better होगी businesses को ले करके, individuals को ले करके and लोगों का trust ज़्यादा better होगा, उनको convenience मिलेगी transparency बनेगी और जो predictable clearing timelines हैं वो उनको समझ में आने वाली है because they do think so like कि अगर आप IMPs, RTJs एक दिन में, एक ही समय पर कर रहे हो तो same day clearing क्यों नहीं कर रहे हो so implementation guidelines के बारे में बात करें तो सबसे पहले चीज़ है कि आपको integrate करना होगा, CCRS platform को integrate करना पड़ेगा existing CBS के साथ और IT security compliance भी रखना पड़ेगा जो cyber security framework है RBA के तरह बताए गए हैं, data protection standards है जो RBA के तरह बताए गए हैं, उनको implement करना पड़ेगा, staff को proper training की requirement है comprehensive training program हो जाएगी है operational staff के लिए, IT teams के लिए, customer service के लिए, और daily monitoring करना ज़रूरी है, यानि कि real time tracking की जाए, exceptional handling की जाए और साथ की साथ, जो end of the day है, reconciliation protocols को भी follow किया जाए, so comparison की अगर बात करें, तो manual clearing में 7-14 दिन का time लगता था state capitals में 7 days, जो important cities हैं, उनमें 10 दिन, और बाकी areas में 14 days तक का time लगता था, यहाँ पर physical check move करते थे, CTS के case में T plus 1 day या T plus 2 days लगते थे, और digital image move करती थी, daily cycles दो होते थे, यानि कि 11 बज़े से पहले और 11 बज़े के बाद, अब इस case में अगर manual clearing में देखें, तो risk level काफी जादा था, और CTS के case में moderate risk level था, लेकिन CCRS के case में 3 घंटे के अंदर अंदर check को clear कर दिया जाएगा, real time almost settlement होगी, and daily 6 cycles होने वाले हैं, तो risk level काफी जादा कम हो जाएगा, so settlement type में आपको 98% की reduction दिखने वाली है, 14 days से 3 घंटे में check को clear किया जाएगा, and यह transformation fundamentally change कर देगी कि banks अपने liquidity को कैसे manage करते हैं, और customer expectations के उपर किस रासे career करते हैं, अगर operational challenges की बात करें, जो हो सकते हैं, that's could be related to कि IT integration failure हो सकती है, कि CCRS CBS के साथ integrate ना हो, यहाँ फिर हो सकता है कि power and grid outage हो सकता है, कि electricity disruption हो, network failure हो, जिसकी वरे से real time cycle clear ना हो पाएं, यहाँ staff training gap भी हो सकता है, कि insufficient आपके पास training हो, जिसकी वरे से जो staff है, नए processes को, operational efficiency को ना समझ पाएं, और operational error कर बैठें, और customer service issues शुरू शुरू में हो सकते हैं, system patch error भी हो सकते हैं, कि software update जब होगा, तो इससे unexpected bugs आ सकते हैं, downtime आ सकता है, जिससे critical clearing window hit हो सकती है, compliance pressure भी हो सकता है, क्योंकि RBA की strict timelines हैं, जिनके साथ आपको comply करना है, और existing operational workload already है, तो उसमें transition करने में भी time लग सकता है, और issue पड़ सकता है, अब इसके base पर ही, एक case study को देखते हैं, that could be related to the post dated check error, let's say कोई post dated check था, जो 5th March का था, incorrectly उसे process कर दिया गया है, clear कर दिया गया है, 28th February को, यानि की 5 दिन पहले इसको clear कर दिया है, specified date के, अब इसके consequences क्या होंगे, की customer के account को तो आपने prematurely debit कर दिया, या फिर हो सकता है की insufficient funds अगर account में हुए customer के 28th को, क्योंकि check तो clear होना था, 5th को तो हो सकता है की customer ने balance ना maintain किया हो, उसकी वज़े से definitely it could be the case की check bounce हो जाएगा, right, and for the customer जो है, वो complaint file कर सकता है banking ombudsman के पास, bank को regulatory scrutiny में लिया जा सकता है, या even bank को compensation भी pay करनी पड़ सकती है, vulnerability भी पड़ सकती है, so automation तो करो, लेकिन automation के robust validation होने बहुत जाधा जुरूरी है, CC ORS में आपको date verification algorithms को ले करके आना पड़ेगा, ताकि premature clearing ना हो जाए, post dated instruments को ले करके, that must be done, right, now, risk mitigation measures क्या है, आप automated date validation को implement कीजिएगा CC ORS process में, real time balance verification होने जाएगा, RBA का monitoring framework होने जाएगा, centralize oversight होने जाएगा, reporting mechanism होने जाएगा ताकि system की preference को and performance को check के रह सके and there must be an audit trail and reconciliation, यानि कि अगर कोई transaction हो रही है, तो उसका proper log, proper, उसकी story create होने जाएगा, कि किस रह से transaction हुई, क्या steps लिए गए, so that अगर कोई error होता भी है, तो उसको चान बिन किया जा सके, उसके forensics किया जा सके, अब banking operations के उपर क्या impact पड़ा है CCRS का तो जो check का float time था, वो 85% तक reduce होने वाला है, यानि कि deposit और fund availability में की बीच में जो gap था, वो reduce होने वाला है और 2.5 crore daily liquidity improve होने वाली है and customer satisfaction काफी जादा increase होने वाली है, और compliance and transparency will increase towards 100% so that will be all related to the CCRS I hope कि आपको इसके related जो topic है वो clear हुआ होगा, इसकी guidelines clear हुई होगी, अगर किसी भी तरह का doubt आपका CCRS को लेकर के do let me know in the comment section and वीडियो को like and share ज़रूर कीज़ेगा and make sure कि आप इसे share करें अपने friends के साथ, colleagues के साथ जो त्यारी करें for the GIB, CIB and the bank promotion exams Thank you so much and see you again in the next video Happy Learning