NBFC विनियमन 2026: RBI स्केल-बेस्ड नियम, प्रकार और NPA मानदंड

IIBF Certificate in Non-Banking Financial Companies की परीक्षा में बैठने वाले किसी भी अभ्यर्थी के लिए nbfc विनियमन की स्पष्ट समझ अनिवार्य है। Non-Banking Financial Companies (NBFCs) अब इतनी बड़ी बैलेंस शीट रखती हैं कि Reserve Bank of India उनकी स्थिरता को प्रणालीगत मानता है, और उन्हें नियंत्रित करने वाले नियम तब मूल रूप से बदल गए जब Scale-Based Regulation (SBR) ढांचा 1 अक्टूबर 2022 को प्रभावी हुआ।

NBFC एक ऐसी कंपनी है जो Companies Act के तहत पंजीकृत होती है और जिसका मुख्य व्यवसाय ऋण देना, शेयरों और प्रतिभूतियों में निवेश, पट्टे पर देना (लीजिंग), किराया-खरीद (हायर-परचेज), या किसी योजना के तहत जमा स्वीकार करना है, लेकिन जिसके पास बैंकिंग लाइसेंस नहीं होता। महत्वपूर्ण बात यह है कि NBFC मांग जमा (डिमांड डिपॉजिट) स्वीकार नहीं कर सकती, भुगतान एवं निपटान प्रणाली का हिस्सा नहीं होती, और उसके जमाकर्ताओं को DICGC बीमा कवर का लाभ नहीं मिलता। इन सीमाओं को समझना परीक्षा के लिए nbfc विनियमन में महारत पाने का पहला कदम है।

यह मार्गदर्शिका SBR की परतों, NBFC की श्रेणियों, और कड़े किए गए 90-दिन के NPA मान्यता मानदंड को ठीक उसी रूप में समझाती है जैसा RBI 2026 में बैंकरों से जानने की अपेक्षा करता है।

Scale-Based Regulation (SBR) क्या है?

RBI द्वारा अक्टूबर 2021 में जारी और अक्टूबर 2022 से प्रभावी SBR ढांचे ने पुराने प्रणालीगत-महत्वपूर्ण/गैर-महत्वपूर्ण विभाजन को चार-स्तरीय पिरामिड से बदल दिया। अब विनियमन की तीव्रता NBFC के आकार, गतिविधि और कथित जोखिम के अनुसार बढ़ती-घटती है। चार परतें हैं:

• NBFC - Base Layer (NBFC-BL): 1,000 करोड़ रुपये से कम परिसंपत्ति आकार वाली गैर-जमा-स्वीकार करने वाली NBFCs, साथ ही Peer-to-Peer ऋणदाता, Account Aggregators, NOFHCs और सार्वजनिक निधि न लेने वाली NBFCs।
• NBFC - Middle Layer (NBFC-ML): सभी जमा-स्वीकार करने वाली NBFCs (आकार चाहे जो भी हो), और 1,000 करोड़ रुपये या उससे अधिक परिसंपत्ति वाली गैर-जमा-स्वीकार करने वाली NBFCs। Core Investment Companies, HFCs, IFCs, IDFs और SPDs भी यहीं आती हैं।
• NBFC - Upper Layer (NBFC-UL): वे शीर्ष NBFCs जिन्हें RBI एक स्कोरिंग पद्धति के तहत विशेष रूप से बढ़े हुए विनियमन के योग्य मानता है; परिसंपत्ति आकार के अनुसार कम से कम शीर्ष दस हमेशा यहीं रहती हैं।
• NBFC - Top Layer (NBFC-TL): आदर्श रूप से खाली। कोई NBFC यहां तभी आती है जब RBI किसी विशिष्ट Upper-Layer इकाई से प्रणालीगत जोखिम में पर्याप्त वृद्धि का आकलन करता है।

परत जितनी ऊंची होगी, पूंजी, अभिशासन (गवर्नेंस) और प्रकटीकरण पर मानदंड उतने ही सख्त होंगे। उदाहरण के लिए, Upper-Layer NBFCs को कम से कम 9% Common Equity Tier 1 पूंजी बनाए रखनी होती है और उन्हें पहचान के तीन वर्षों के भीतर अनिवार्य सूचीबद्धता (लिस्टिंग) का सामना करना पड़ता है।

NBFC के मुख्य प्रकार जो आपको जानने ही चाहिए

SBR परतों के अलावा, IIBF परीक्षा NBFCs के गतिविधि-आधारित वर्गीकरण का भी परीक्षण करती है। इन श्रेणियों को अच्छी तरह जानना अंकों का विश्वसनीय स्रोत है, इसलिए इन्हें अपनी व्यापक CAIIB तैयारी के साथ दोहराएं।

• Investment and Credit Company (NBFC-ICC): 2019 में पुरानी Asset Finance Company, Loan Company और Investment Company का एक ही श्रेणी में विलय।
• Infrastructure Finance Company (IFC): कम से कम 75% परिसंपत्तियां अवसंरचना ऋणों में लगाती है, न्यूनतम NOF 300 करोड़ रुपये के साथ।
• Infrastructure Debt Fund (IDF-NBFC): अवसंरचना परियोजनाओं में दीर्घकालिक ऋण प्रवाहित करती है।
• Microfinance Institution (NBFC-MFI): RBI के 2022 के माइक्रोफाइनेंस निर्देशों के तहत कम आय वाले परिवारों को छोटे, अधिकतर बिना-गारंटी (कोलैटरल-फ्री) ऋण देती है।
• Core Investment Company (CIC): शुद्ध परिसंपत्तियों का कम से कम 90% समूह कंपनी की इक्विटी और ऋण में रखती है; एक प्रणालीगत रूप से महत्वपूर्ण CIC के पास 100 करोड़ रुपये या उससे अधिक परिसंपत्तियां होती हैं और वह सार्वजनिक निधियों तक पहुंच रखती है।
• NBFC-Factor, Mortgage Guarantee Company, और Account Aggregator इस विशेषीकृत सूची को पूरा करते हैं।

Housing Finance Companies (HFCs) को 2019 में तत्कालीन National Housing Bank से RBI विनियमन के अधीन लाया गया और अब इन्हें NBFC की एक श्रेणी के रूप में माना जाता है, जो अक्सर परीक्षा में पूछा जाने वाला तथ्य है।

90-दिन का NPA मानदंड और परिसंपत्ति वर्गीकरण

nbfc विनियमन के तहत सबसे महत्वपूर्ण बदलावों में से एक Non-Performing Asset (NPA) मान्यता का बैंकों के साथ सामंजस्य है। ऐतिहासिक रूप से NBFCs को 180-दिन के अतिदेय (ओवरड्यू) की रियायती सीमा का लाभ मिलता था। SBR के तहत इसे चरणबद्ध तरीके से कड़ा किया गया, और अब Base, Middle और Upper परतों की सभी NBFCs के लिए मानक NPA वर्गीकरण मानदंड 90 दिन अतिदेय है।

RBI के नवंबर 2021 के स्पष्टीकरण (प्रसिद्ध "IRACP" परिपत्र) ने उन दो प्रथाओं को भी ठीक किया जिनका उपयोग कुछ NBFCs अपनी बहियों को सुंदर दिखाने के लिए करती थीं:

• NPA वर्गीकरण दिन-अंत प्रक्रिया (डे-एंड प्रोसेस) के हिस्से के रूप में ठीक उसी देय तिथि पर किया जाना चाहिए जब कोई खाता 90 दिनों से अधिक अतिदेय हो जाता है, न कि माह-अंत या तिमाही-अंत पर।
• एक उन्नत (अपग्रेड किया गया) खाता मानक (स्टैंडर्ड) में तभी वापस जा सकता है जब उधारकर्ता ब्याज और मूलधन के सभी बकाया चुका दे, केवल अतिदेय किस्त नहीं।

मानक परिसंपत्ति प्रावधान, NPAs के लिए उपार्जन (एक्रुअल) आधार पर आय मान्यता का निषेध, और अवमानक (सबस्टैंडर्ड), संदिग्ध (डाउटफुल) तथा हानि (लॉस) परिसंपत्तियों में उप-वर्गीकरण — ये सभी बैंकिंग IRAC मानदंडों के अनुरूप हैं। परीक्षा के लिए, यह क्रम याद रखें: कोई परिसंपत्ति NPA के रूप में 12 महीने तक अवमानक रहती है, फिर संदिग्ध, फिर हानि। परीक्षा के दिन से पहले हमारे IIBF मॉक टेस्ट के साथ इस ज्ञान की परख करें।

पूंजी, अभिशासन और जमा मानदंड

RBI के साथ पंजीकरण कराने वाली NBFCs को न्यूनतम Net Owned Fund (NOF) रखना होता है। SBR के तहत अधिकांश NBFC-ICCs, MFIs और Factors के लिए यह न्यूनतम सीमा बढ़ाकर 10 करोड़ रुपये कर दी गई, जिसे मार्च 2027 तक एक क्रमिक पथ (ग्लाइड पाथ) से प्राप्त किया जाना है (मार्च 2025 तक 5 करोड़ रुपये, मार्च 2026 तक 7 करोड़ रुपये, मार्च 2027 तक 10 करोड़ रुपये)। पूंजी पर्याप्तता आवश्यकता न्यूनतम 15% CRAR बनी रहती है, जिसमें Tier-I पूंजी कम से कम 10% हो।

जमा-स्वीकार करने वाली NBFCs (NBFC-D) को अतिरिक्त अनुशासन का सामना करना पड़ता है: रेटेड कंपनियों के लिए जमा NOF के 1.5 गुना तक सीमित होती है, अवधि 12-60 महीने तक प्रतिबंधित होती है, और ब्याज दर की उच्चतम सीमा RBI द्वारा निर्धारित की जाती है। ऐसी NBFCs को अनुमोदित प्रतिभूतियों में तरल परिसंपत्तियां और एक Statutory Liquidity Ratio बनाए रखना होता है। अभिशासन nbfc विनियमन का एक स्तंभ है, इसलिए Middle और Upper परतों के तहत नियम एक Chief Compliance Officer, एक बोर्ड-अनुमोदित जोखिम ढांचा, और ऋण की संकेंद्रण (कंसन्ट्रेशन) पर सीमाएं अनिवार्य करते हैं। Upper-Layer फर्मों पर Large Exposure मानदंड और एक लीवरेज-शैली की सीमा लागू होती है।

यह समझने के लिए कि ये विवेकपूर्ण (प्रूडेंशियल) विचार बैंकिंग कानून से कैसे जुड़ते हैं, अभ्यर्थी अक्सर SARFAESI 2002 — जिसे एक आकार सीमा से ऊपर की NBFCs अब लागू कर सकती हैं — को IBC 2016 के साथ दोहराते हैं। नवीनतम IIBF समाचार और अपडेट पर एक त्वरित नज़र आपके आंकड़ों को मौजूदा बनाए रखती है, क्योंकि RBI समय-समय पर सीमाओं को संशोधित करता रहता है।

NBFCs बैंकों से कैसे भिन्न हैं

एक नियमित परीक्षा प्रश्न NBFCs और बैंकों के बीच तुलना करता है। NBFCs मांग जमा स्वीकार नहीं कर सकतीं, स्वयं पर आहरित चेक जारी नहीं कर सकतीं, भुगतान एवं निपटान प्रणाली से बाहर हैं, और कोई जमा बीमा प्रदान नहीं करतीं। वे Cash Reserve Ratio से उस तरह बंधी नहीं हैं जैसे अनुसूचित वाणिज्यिक बैंक होते हैं, हालांकि जमा-स्वीकार करने वाली NBFCs अपने स्वयं के तरलता बफर बनाए रखती हैं। फिर भी NBFCs अंतिम-छोर (लास्ट-माइल) ऋण में महत्वपूर्ण भूमिका निभाती हैं — वाहन वित्त, स्वर्ण ऋण, माइक्रोफाइनेंस और अवसंरचना — उन ग्राहकों तक पहुंचती हैं जिन्हें बैंक अक्सर छोड़ देते हैं। आधिकारिक नियम-पुस्तिका RBI वेबसाइट पर रहती है, जो वह प्राथमिक स्रोत है जिसका हवाला आपको वर्णनात्मक उत्तरों में देना चाहिए।

अक्सर पूछे जाने वाले प्रश्न

अंतिम मुख्य बातें

nbfc विनियमन पर मजबूत पकड़ — चार SBR परतें, गतिविधि-आधारित प्रकार, 90-दिन का NPA मानदंड, और पूंजी एवं जमा नियम — आपको IIBF NBFC पेपर के एक बड़े हिस्से में आगे ले जाएगी। अवधारणा दोहराव को समयबद्ध अभ्यास और सक्रिय स्मरण (एक्टिव रिकॉल) के साथ जोड़ें। हमारे निःशुल्क IIBF अभ्यास टेस्ट के साथ अभी शुरुआत करें, मैच-द-पेयर्स गेम का उपयोग करके शब्दावली को धार दें, और परीक्षा हॉल में आत्मविश्वास के साथ प्रवेश करने के लिए IIBF ब्लॉग पर अधिक बैंकिंग मार्गदर्शिकाएं देखें।